Orion Advisor Services acquiert la planification financière Advizr

Alors qu’Orion Advisor Services poursuit son expansion au-delà de son origine de logiciel de comptabilité de portefeuille et vers un hub technologique complet pour les conseillers, la société a acquis la société de planification financière Advizr.

Dès le mois prochain, les conseillers utilisant Orion pourront utiliser la technologie de planification financière d’Advizr sans frais supplémentaires. En novembre, Orion prévoit d’intégrer complètement Advizr à la plateforme de gestion d’actifs clé en main (TAMP) FTJ Fundchoice qu’elle a acquise en 2018.

Les entreprises n’ont pas divulgué les termes spécifiques de l’accord, mais le PDG d’Orion, Eric Clarke, a déclaré qu’il s’agissait d’un « investissement de plusieurs millions de dollars », entièrement en espèces.

Bien qu’Orion s’intègre déjà à la plupart des logiciels de planification financière des conseillers sur le marché, M. Clarke a déclaré que les entreprises utilisant Orion ne faisaient de la planification financière que pour 30% des comptes de leurs ménages. Concluant qu’il doit y avoir quelque chose qui ne va pas avec le processus de planification existant, la société a vu une opportunité d’apporter une option en interne.

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« Nous avons pris du recul et passé en revue un grand nombre de ces systèmes de planification traditionnels. C’était à peu près aussi excitant que de se faire dévitaliser une dent », a déclaré M. Clarke.

La technologie d’Advizr est reconnue pour sa capacité à offrir une planification financière facile à digérer qui intègre la gestion de portefeuille dans le processus. Cette réputation a aidé Advizr à obtenir un partenariat avec SEI Advisor Network en octobre pour aider les conseillers et les courtiers plus traditionnels à tremper leurs orteils dans la planification financière.

« En examinant les différentes options de planification disponibles, nous avons rapidement réalisé qu’Advizr créait une expérience de premier ordre », a déclaré M. Clarke.

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La planification financière devient rapidement un enjeu de table pour toute entreprise cherchant à être le pivot central de la technologie des conseillers financiers. Fidelity a donné le coup d’envoi de cette tendance avec l’acquisition d’eMoney Advisor, tandis qu’Envestnet a plus récemment acquis MoneyGuide.

En attendant, les grandes entreprises jouent la défense contre les plateformes montantes comme Orion. Fidelity a récemment introduit sa plateforme de comptes gérés FMAX, tandis qu’Envestnet Tamarac a acquis PortfolioCenter, un concurrent d’Orion.

M. Clarke a nié que l’acquisition d’Advizr était une réponse à Envestnet MoneyGuide, mais il croit vraiment que la combinaison d’Orion et d’Advizr créera une offre compétitive sur le marché.

« Nous avons une longue expérience en matière d’innovation, de perturbation et d’aide à nos conseillers pour gagner plus que leur juste part et utiliser la technologie pour développer efficacement leurs activités », a-t-il déclaré.

Bien qu’Advizr n’ait qu’une fraction de la part de marché d’eMoney ou de MoneyGuide, il a trouvé un point d’ancrage parmi les conseillers plus récents qui dirigent de plus petites entreprises à honoraires seulement, selon la récente enquête technologique de Technology Tools for Today.

« Nous sommes spécifiquement axés sur le soutien des conseils indépendants et fiduciaires », a ajouté M. Clarke. « Et comme nous nous concentrons sur ce marché, nous avons réalisé qu’il y a encore beaucoup de choses que nous devons faire en tant que fournisseurs de technologie. »

M. Clarke a déclaré qu’il prévoit de garder les deux entreprises en architecture ouverte et que les clients existants d’Advizr ne verront aucune perturbation de leur service actuel. Parce que Advizr est construit sur des interfaces de programmation d’applications (API) qui partagent une base de code commune avec Orion, les entreprises prévoient une transition rapide et facile vers une plate-forme unique.

Le PDG d’Advizr, Hussain Zaidi, et le directeur de l’exploitation, Mustapha Baassiri, rejoindront l’équipe de direction d’Orion.

« Nous n’étions pas à vendre, mais c’est une discussion que nous avons eue avec Eric où nous avons réalisé que notre mission et notre vision d’échelonner le conseil à plus de conseillers et à plus de clients, c’était un excellent moyen pour nous de le faire », a déclaré M. Zaidi.

M. Clarke, qui a fondé Orion il y a deux décennies, voit une opportunité d’utiliser la technologie d’Advizr pour améliorer l’expérience client numérique que les conseillers fournissent, quelque chose sur lequel les leaders de l’industrie du conseil financier travaillent.

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Par exemple, M. Clarke aimerait que le portail client d’Orion se concentre davantage sur la planification financière et moins sur les investissements et les performances.

« Les conseillers nous disaient qu’ils voulaient avoir une expérience client à la hauteur de ce qu’offre Personal Capital, et évolutive pour pouvoir rivaliser sur les prix que proposent les Vanguards du monde », a déclaré M. Clarke.

Il y a deux ans, Advizr s’est étendu au-delà de l’espace RIA pour cibler les employeurs qui cherchent à offrir une planification financière comme avantage aux employés. M. Clarke a déclaré que l’espace des cotisations définies est un domaine de croissance pour Orion, et il espère fournir des références aux conseillers financiers qui utilisent Orion lorsque les participants au régime veulent plus d’aide pratique que ce que Advizr fournit.

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