2003-ban a Lancer Group befektetői beperelték a Citco-t, mert állítólag tudatosan “félrevezető” nettó eszközérték (NAV) kimutatásokat terjesztett. A Citco végül arról tájékoztatta a befektetőket, hogy lemond a Lancer alapok kezelőjeként, de nem adott magyarázatot. Bár a Citco arra hivatkozott, hogy nyilatkozatokat kért a Lancer igazgatótanácsától az értékelések helyességéről, Shira Scheindlin bíró azt írta: “Bár ezek a lépések azt mutatják, hogy a Citco Group megkérdőjelezte a számokat, úgy is értelmezhetőek, hogy a Citco Group igyekezett elfedni saját részvételét a folyamatban”. A Citco végül megegyezett a befektetőkkel.
2013-ban három louisianai nyugdíjrendszer, amely 100 millió dollárt fektetett be egy alacsony kockázat mellett magas hozamot ígérő fedezeti alapba, beperelte a Citco-t, amely az üzletet kezelte. A perben azt állították, hogy a Citco azt mondta a nyugdíjbiztosoknak, hogy a befektetésük értéke növekszik, miközben ez nem volt igaz, mivel a Citco félrevezette a befektetőket a befektetés eszközeinek valódi értékét illetően.
2015 márciusában Roger Corman és felesége keresetet nyújtott be a Citco ellen, amelyben többek között a bizalmi kötelezettség megsértésére, csalásra, félrevezetésre és jogalap nélküli gazdagodásra hivatkoztak, mondván, hogy végül akár 60 millió dollárt is elvesztettek az alapot kezelő Citco helytelen intézkedései és tétlenségei miatt.
A Fairfield Greenwich Group, a Bernard Madoff Ponzi-csaló legnagyobb “feeder-alapjainak” üzemeltetője befektetői a Citco ellen indítottak pert az Anwar kontra Fairfield Greenwich ügyben, a New York déli kerületének amerikai kerületi bíróságán, Shira Scheindlin bíró előtt. A befektetők azt állították, hogy a Citco köteles lett volna önállóan kiszámítani az alapok nettó eszközértékét, és ezeket a számokat a részvényesek rendelkezésére bocsátani, ehelyett azonban: “a Citco vakon és gondatlanul a Madoff és az alapok által szolgáltatott információkra hagyatkozott az alapok NAV-jának kiszámítása és terjesztése során … annak ellenére, hogy ez az információ nyilvánvalóan téves volt”. A Citco-t azzal vádolták, hogy elmulasztotta megfelelően nyomon követni és értékelni a Fairfield Greenwich befektetéseit, amelyekből több mint 7 milliárd dollárt a Bernard L. Madoff Investment Securities LLC-hez küldtek. A befektetők azt állították, hogy nagy veszteségeket szenvedtek el a Citco megtévesztése és hanyagsága miatt, miután 2008 decemberében lelepleződött Madoff Ponzi-rendszere. 2015 augusztusában a Citco beleegyezett, hogy 125 millió dollárt fizet, hogy rendezze azokat az állításokat, amelyek szerint megtévesztette a befektetőket, hogy a Fairfield Greenwich Groupnál fektessenek be. Az egyezség volt a Madoff csalásával kapcsolatban a legnagyobb egy vagyonkezelővel vagy letétkezelővel kötött egyezség.