Konsumenterna är villiga att betala mer för hud- och hårvårdsprodukter som de uppfattar som högpresterande. Termen ”cosmeceutical” används ofta i kosmetikreklam och kan vara vilseledande för konsumenten. Om konsumenten tolkar en ”cosmeceutical” eller ”nutricosmetic” som en läkemedelsprodukt kan han eller hon dra slutsatsen att cosmeceuticals måste genomgå samma tester för effektivitet och kvalitetskontroll som krävs för läkemedel. Detta kan göra det möjligt för återförsäljaren att ta mer betalt av konsumenten för en produkt som i själva verket kan vara mindre effektiv och/eller av sämre kvalitet än vad som uppfattas.
Enligt Förenta staternas livsmedels- och läkemedelsmyndighet (FDA) erkänner dock Food, Drug and Cosmetic Act ”inte någon sådan kategori som ’cosmeceuticals'”. En produkt kan vara ett läkemedel, en kosmetika eller en kombination av båda, men termen ”cosmeceutical” har ingen betydelse enligt lagen”.
Den amerikanska läkemedelsmyndigheten FDA uppger dessutom följande: ”I Food, Drug and Cosmetic Act definieras läkemedel som produkter som botar, behandlar, lindrar eller förebygger sjukdomar eller som påverkar människokroppens struktur eller funktion. Medan läkemedel är föremål för en intensiv gransknings- och godkännandeprocess av FDA, godkänns kosmetika inte av FDA innan de säljs. Om en produkt har läkemedelsegenskaper måste den godkännas som läkemedel.”
För att undvika förfrågningar och straffåtgärder från Förenta staternas Federal Trade Commission märks kosmetika som inte har för avsikt att regleras som läkemedel av FDA noggrant så att man undviker att göra uttalanden som skulle kunna tyda på att produkten har läkemedelsegenskaper. Alla sådana påståenden som görs om produkten måste styrkas med vetenskapliga bevis för att vara sanningsenliga.
Generellt sett är det en ekonomisk fördel för tillverkaren av kosmetika att deras produkter inte regleras av FDA som läkemedel, eftersom FDA:s granskningsprocess för läkemedel kan vara mycket kostsam och kanske inte leder till en lagligt marknadsförbar produkt om FDA vägrar att godkänna produkten. Som nämnts ovan kan dock produktens rykte förbättras felaktigt om konsumenten felaktigt tror att ett ”cosmeceutical” omfattas av samma FDA-standarder som ett läkemedel.